반응형 리스크관리5 [#46-7-4] 세대별 투자 전략 4편 – 50대 이상: 은퇴 준비, 인컴 자산·연금 전략 세대별 투자 전략 4편 – 50대 이상: 은퇴 준비, 인컴 자산·연금 전략50대 이상은 더 이상 “얼마나 불릴까”보다 “얼마나 안정적으로 지킬까”가 핵심입니다. 안정적인 현금흐름, 연금 수령 계획, 의료비 대비, 자산 보존 전략을 중심으로 접근해야 합니다. I. 50대 재무 프로필과 특징특징설명전략 포인트은퇴 임박5~15년 내 은퇴, 소득 감소 대비 필요현금흐름 확보자녀 독립 단계교육비 지출 감소, 생활비 재조정은퇴 자금 재설계건강 리스크의료비·보험료 지출 증가보장성 보험 II. 연금 준비와 수령 전략국민연금: 기본 노후 보장. 수령 시기(조기/연기)에 따라 총액 차이 발생퇴직연금: IRP·DC형 계좌 관리. 안정형 자산 비중 확대개인연금: 세액공제 혜택 활용, 분산 수령으로 세금 최적화연금은 단일 소.. 2025. 10. 2. [#39-6-4] 투자 실패 사례 4편 – LTCM 파산, 과도한 레버리지와 모델의 한계 투자 실패 사례 4편 – LTCM 파산, 과도한 레버리지와 모델의 한계LTCM(Long-Term Capital Management)의 몰락은 “수학적 모델과 천재 집단”이 금융시장에서 어떻게 무너질 수 있는지를 보여준 대표 사례입니다. 1998년 러시아 디폴트 충격으로 촉발된 LTCM 파산은 글로벌 금융 안정성까지 흔들며 레버리지 리스크와 모델 과신의 위험을 각인시켰습니다. I. LTCM의 등장과 명성LTCM은 1994년 전설적 채권 트레이더 존 메리웨더와 노벨 경제학상 수상자 마이런 숄즈, 로버트 머튼 등이 참여해 설립했습니다. 정교한 금융공학 모델과 차익거래 전략으로 초기에는 연 40% 이상의 수익률을 기록하며 월가의 신화로 불렸습니다. 대형 투자은행과 연기금, 기관투자자들이 앞다퉈 자금을 맡기며 .. 2025. 9. 25. [#7-1-7] 투자 5대 원칙 시리즈 인덱스 투자 5대 원칙 시리즈 인덱스리스크 관리에서 학습과 성장까지. 각 편의 핵심 요약·체크리스트·바로가기를 한곳에 모았습니다. 즐겨찾기하고 필요할 때마다 참고하세요. 1. 목차 & 바로가기0편 · 개요시리즈 개요 – 투자의 본질과 5대 원칙읽기 5~7분 · 핵심: 왜 원칙이 수익보다 먼저인가변동성 높은 시장에서 생존·성장하기 위한 공통 프레임을 소개합니다. 다섯 원칙의 관계망과 적용 순서를 한눈에 정리합니다. 1편 · 리스크 관리절대 돈을 잃지 않는 투자자의 철학읽기 8~10분 · 체크리스트 포함손실 회피, 안전마진, 레버리지 자제를 실천 규칙으로 문서화합니다. 분산·현금비중·최악의 시나리오 점검법 제공. 2편 · 가치 평가진짜 가치 있는 자산을 찾는 법읽기 9~11분 · 템플릿 포함내재 가치 vs 가격,.. 2025. 8. 24. [#2-1-2] 투자 5대 원칙 1편 – 리스크 관리, 절대 돈을 잃지 않는 투자자의 철학 투자 5대 원칙 1편 – 리스크 관리, 절대 돈을 잃지 않는 투자자의 철학투자를 시작하는 많은 사람들이 가장 먼저 배우는 말이 있습니다. 바로 “돈을 잃지 마라(Don’t lose money)”입니다. 전설적인 투자자 워런 버핏(Warren Buffett)은 투자 원칙 제1조를 "절대 돈을 잃지 말 것"이라 했고, 제2조를 "제1조를 잊지 말 것"이라고 강조했습니다. 이는 단순한 농담이 아니라, 리스크 관리야말로 성공적인 투자자의 핵심 역량임을 말해 줍니다. 1. 손실 회피 – 왜 돈을 잃지 않는 것이 중요한가?투자에서 손실을 피해야 하는 이유는 단순합니다. 손실을 한 번 입으면, 그 손실을 만회하기 위해 훨씬 더 큰 수익률이 필요하기 때문입니다. 예를 들어, 100만 원을 투자했는데 50% 손실을 본.. 2025. 8. 19. [#1-1-1] 투자 5대 원칙 시리즈 – 성공적인 투자의 핵심 투자 5대 원칙 시리즈 – 성공적인 투자의 핵심투자는 단순히 주식이나 부동산을 사고파는 행위가 아닙니다. 그것은 자산을 관리하고, 시간을 아군으로 만들어, 불확실한 미래 속에서 안정적인 성과를 얻기 위한 장기적인 과정입니다. 1. 왜 투자 원칙이 필요한가?금융시장은 항상 불확실성과 변동성으로 가득합니다. 이러한 환경에서 단순한 감이나 충동적 판단에 의존한다면 결국 큰 손실을 피하기 어렵습니다. 따라서 투자를 시작하기 전 반드시 자신만의 투자 원칙을 세우고, 이를 지켜가는 태도가 필요합니다. 2. 투자 5대 원칙리스크 관리 – 손실을 피하고, 안전마진을 확보하며, 레버리지를 자제한다.가치 평가 – 내재 가치 대비 저평가된 자산을 찾고, 자신이 이해하는 영역에 투자한다.투자 기간 – 장기적 관점에서 복리의.. 2025. 8. 18. 이전 1 다음 반응형
